“Alla ricerca di nuovi equilibri: investire negli scenari globali”: sarà questo il tema portante della nuova edizione del Salone del Risparmio in programma tra il 9 e l’11 aprile prossimi presso il centro congresso Allianz MiCo di Milano.

Contesto macroeconomico, rapporti di forza nello scacchiere globale, demografia e trasformazione digitale e ambientale: i punti di equilibrio che hanno contraddistinto l’ultimo decennio sono in fase di ridefinizione. In una fase di intensi e molteplici cambiamenti, si pone dunque l’interrogativo su come combinare movimenti dei tassi di interesse, deglobalizzazione, invecchiamento della popolazione, intelligenza artificiale e lotta al cambiamento climatico in un portafoglio di investimenti.

In un mondo sempre più multi-dimensionale, la pianificazione del futuro finanziario richiede maggiore complessità rispetto a un approccio limitato a soluzioni difensive, come la sola liquidità. Se il 2023 ha riportato in primo piano il risparmio amministrato, e in particolare gli investimenti in titoli di stato, l’attesa per l’inizio di un percorso di tagli ai tassi di interesse da parte delle principali Banche Centrali può rappresentare la spinta per riportare l’attenzione sui fondamentali principi di diversificazione e di un migliore rendimento corretto per il rischio, nonché sulla sostenibilità.

Le conferenze che animeranno la tre giorni del Salone del Risparmio 2024 si svilupperanno attraverso sette percorsi tematici, restituendo anche quest’anno una fotografia del settore e una finestra sui suoi sviluppi: dall’innovazione alla sostenibilità, dalle strategie di investimento al capitale umano, passando per previdenza, fiscalità ed economia reale. I sette percorsi previsti sono i seguenti:

P1 – Asset allocation e strategie di investimento

Incertezze geopolitiche, inflazione, incognite sulla crescita e volatilità hanno ridefinito il contesto di mercato, generando nuove sfide e opportunità per gli asset manager. L’industria del risparmio gestito si trova ad affrontare nuovi scenari di investimento dominati dalla ridefinizione dei paradigmi del passato e da mutamenti multidimensionali. Un contesto che impone l’adozione di nuove strategie e degli strumenti più adatti da offrire ai propri clienti per una corretta pianificazione, che tenga conto non solo delle attuali condizioni dei mercati ma anche delle tendenze secolari che stanno plasmando il mondo e la società.
In una fase contrassegnata da crescenti tensioni geopolitiche, equilibri in mutamento e molteplici incognite all’orizzonte, i maggiori esperti e portfolio manager globali si riuniranno al Salone del Risparmio per dibattere su approcci e strategie per affrontare efficacemente l'attuale fase di mercato e prepararsi a un futuro di opportunità e trasformazioni.

P2 – Mercati privati ed economia reale

Gli sviluppi regolamentari e i piani di stimolo dell’economia, nonché le misure di sostegno alla transizione tecnologica e ambientale rappresentano importanti driver di crescita per i mercati privati. PIR ordinari e alternativi, ELTIF, fondi di private equity, debito privato, infrastrutturali e immobiliari possono coniugare la necessità di trovare canali di finanziamento alternativi per l’economia reale e la ricerca da parte degli investitori di soluzioni per la mitigazione del rischio e per la diversificazione di portafoglio.
L’ascesa degli strumenti alternativi riflette il continuo interesse per i private da parte degli investitori istituzionali e della clientela retail. In un contesto di tassi di interesse più impegnativo rispetto al passato, il binomio risparmio/impresa è alla ricerca di più compiute forme di collaborazione.

P3 – Distribuzione e consulenza

Evoluzione normativa e di mercato, mutate esigenze e maggiore consapevolezza da parte degli investitori hanno ridisegnato distribuzione e consulenza nell'ultimo decennio. Il settore della consulenza è destinato ad affrontare vecchie e nuove sfide, come il ritorno dei Btp e la trasformazione digitale. Espansione delle competenze, vicinanza ai clienti e approccio olistico continuano ad essere al centro della scena.
In occasione del Salone del Risparmio, rappresentanti delle istituzioni finanziarie e attori del mercato, dalla produzione alla distribuzione, si confronteranno sui mutamenti in corso e sullo sviluppo di nuovi modelli di business, con particolare riferimento alle innovazioni di prodotto e di servizio, e su come assistere i clienti e aiutarli a creare valore in una fase di mercato tuttora complessa e dominata dall'incertezza.

P4 – Sostenibilità e capitale umano

La finanza sostenibile è l'insieme delle pratiche orientate a ridirigere i capitali pubblici e privati verso investimenti che supportano obiettivi (ambientali, sociali e di governance) in aggiunta alla miglior combinazione possibile di rischio e rendimento. L’urgenza di combattere il cambiamento climatico, le questioni sociali e geopolitiche e la buona governance aziendale reclamano una nuova stagione di consapevolezza. In questo quadro, il risparmio gestito è chiamato ad agire da acceleratore del cambiamento, supportando al contempo gli investitori nell’aspirazione a convogliare i propri risparmi verso obiettivi virtuosi e le imprese nei loro piani di trasformazione, assumendo compiti sempre più impegnativi imposti da una normativa in evoluzione.

P5 – Previdenza complementare

Cambiamenti demografici dirompenti stanno già cambiando i numeri del sistema pensionistico e le esigenze prospettiche di tutta la popolazione dei Paesi sviluppati.  La creazione di un sistema sempre più efficiente per affrontare le sfide dell’invecchiamento passa dallo sviluppo di una cultura della pianificazione e dalla crescita di un settore in grado anche di fornire finanziamenti al tessuto imprenditoriale e produttivo del Paese.
Al Salone del Risparmio addetti ai lavori ed esperti dibatteranno dello stato dell'arte, della necessità di incentivare le sottoscrizioni e delle possibili soluzioni per rilanciare la previdenza integrativa e supportare i risparmiatori nella costruzione di un futuro sereno.

P6 – Educazione e formazione

L’educazione finanziaria è uno strumento fondamentale per garantire che gli individui diventino risparmiatori informati e consapevoli, in grado di affrontare l'incertezza e di pianificare efficacemente il proprio futuro patrimoniale. E, di conseguenza, per promuovere gli investimenti e sostenere così le imprese e, in ultima analisi, l'economia.
L’industria del risparmio gestito svolge un ruolo cruciale come cinghia di trasmissione tra capitale e tessuto produttivo e, in tale veste, riconosce la centralità dell’educazione finanziaria come responsabilità sociale per sostenere risparmiatori e famiglie in un contesto sempre più complesso. Allo stesso tempo sostiene da sempre la formazione dei professionisti della consulenza che devono accompagnare i clienti verso scelte informate.

P7 – Innovazione e digitalizzazione

Digitalizzazione dei servizi finanziari, crescente adozione di sistemi di intelligenza artificiale e deep learning, Dlt, tokenizzazione degli asset, evoluzioni normative che recepiscono e anticipano i trend legati all'innovazione: il futuro è vicino, e l’industria del risparmio si sta attrezzando per sintonizzarsi su un cambiamento che rappresenta uno dei maggiori fronti di sviluppo per il settore.
Ancora una volta, il Salone del Risparmio diventerà il forum d’elezione per discutere di questi temi: esperti, regolatori e professionisti si confronteranno sui progressi in atto e gli sviluppi futuri, sui nodi ancora da sciogliere, sia a livello pratico, sia a livello regolamentare, e sulle sfide che gli addetti ai lavori si troveranno ad affrontare, in un contesto sempre più competitivo in cui gli investimenti tecnologici e la capacità di innovare modelli e servizi dovranno coniugarsi con la capacità di garantire qualità e mantenere un’impronta umana.